กรณีศึกษา Blockchain | Mata Capital: การลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์ด้วย Blockchain | สินทรัพย์ Codefi

 

นามธรรม

บริษัท จัดการกองทุนอสังหาริมทรัพย์ของฝรั่งเศส, มาต้าทุน, มองหาเทคโนโลยี blockchain ในปี 2019 เพื่อปรับปรุงและเพิ่มประสิทธิภาพกระบวนการในการกระจายหุ้นกองทุนและการดูแลทะเบียนนักลงทุน. 

ด้วยการสร้างโทเค็นสินทรัพย์ Mata Capital มีเป้าหมายเพื่อให้มีส่วนร่วมมากขึ้นในการลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์โดยการลดต้นทุนที่เกี่ยวข้องกับการลงทะเบียนนักลงทุนการเริ่มต้นนักลงทุนและการดำเนินการสมัครสมาชิก วิสัยทัศน์ระยะยาวคือการลดจำนวนการสมัครสมาชิกขั้นต่ำของนักลงทุนจาก€ 100,000 เหลือ€ 1 ด้วยต้นทุนที่ลดลงและฟังก์ชันดิจิทัลที่เพิ่มขึ้นของบล็อกเชน Mata Capital จึงพยายามดึงดูดกลุ่มนักลงทุนที่กว้างขวางและหลากหลายมากขึ้นในการลงทุนในอสังหาริมทรัพย์.

เพื่อให้บรรลุเป้าหมายนี้ Mata Capital ได้ร่วมมือกับ ConsenSys Codefi เพื่อออกโทเค็นความปลอดภัยสำหรับกองทุนแยกสามแห่งซึ่งมีมูลค่ารวมกัน 350 ล้านยูโร. 

โครงการสร้างโทเค็นโครงการแรกเหล่านี้ถือเป็นกรรมสิทธิ์ของโรงแรม 11 ชั้นที่วางแผนไว้ซึ่งกำลังอยู่ระหว่างการก่อสร้างในเขตชานเมืองของปารีส ผลการออก 26 ล้านยูโรเป็นหนึ่งในโครงการสร้างโทเค็นอสังหาริมทรัพย์ที่ใหญ่ที่สุดในยุโรป. 

 

จุดเจ็บปวด

วันนี้อุตสาหกรรมการจัดการทรัพย์สินด้านอสังหาริมทรัพย์ประสบปัญหาดังต่อไปนี้:

  • การสร้างกองทุนที่ยุ่งยากและมีค่าใช้จ่ายสูงการกระจายสินทรัพย์และการบำรุงรักษารีจิสทรี

  • ค่าใช้จ่ายในการบริหารจัดการที่สำคัญโดยเฉพาะอย่างยิ่งสำหรับตั๋วการลงทุนขนาดเล็กสำหรับ KYC และกิจกรรมการลงทะเบียนส่งผลให้จำนวนเงินการสมัครลงทุนขั้นต่ำสูง

  • นักลงทุนเข้าถึงตลาดรองได้อย่าง จำกัด พวกเขาไม่สามารถซื้อขายสินทรัพย์ได้อย่างง่ายดายแม้ว่าจะถูกกำหนดโดยกลยุทธ์การจัดสรรพอร์ตการลงทุนก็ตาม

ผู้จัดการสินทรัพย์เช่น Mata Capital ต้องพึ่งพาเอกสารในการจัดการทะเบียนนักลงทุน การแปลงกระบวนการนี้เป็นดิจิทัลจะช่วยให้ Mata Capital สามารถประหยัดค่าใช้จ่ายตรวจสอบความถูกต้องและควบคุมดูแลนักลงทุนได้ดี.

 

การแก้ไขปัญหา

เพื่อจัดการการลงทุนในอาคารโรงแรมอย่างมีประสิทธิภาพตามข้อกำหนดของกฎระเบียบ Mata Capital จำเป็นต้องควบคุมว่าใครสามารถลงทุนได้และกำหนดกฎการถือหุ้นและการทำธุรกรรม.


ในทางตรงกันข้ามกับวิธีการดั้งเดิมในการจัดการข้อกำหนดการปฏิบัติตามข้อกำหนดการมีสิทธิ์ของนักลงทุนและการออกหุ้นเป็นกระบวนการที่ไม่เชื่อมโยงกันแพลตฟอร์ม Ethereum ของ Codefi Assets ใช้สัญญาอัจฉริยะเพื่ออธิบายสินทรัพย์อสังหาริมทรัพย์กำหนดข้อกำหนดการปฏิบัติตามข้อกำหนดตรวจสอบความถูกต้องของนักลงทุนที่รู้จักลูกค้า (KYC) และออกหุ้นกองทุนที่เกี่ยวข้องให้กับนักลงทุนที่ได้รับการยืนยันแต่ละราย.

ภาระตามปกติของ Mata Capital ในการวิจัยความเหมาะสมและโปรไฟล์ความเสี่ยงของนักลงทุนได้รับการบรรเทาโดยการเชิญนักลงทุนที่มีศักยภาพให้สร้างบัญชีกรอกแบบฟอร์มการปฏิบัติตามข้อกำหนดของ KYC และอัปโหลดเอกสารที่จำเป็นทั้งหมดไปยังแพลตฟอร์ม จากนั้นเอกสารเหล่านี้ได้รับการประมวลผลจากเครือข่าย Ethereum โดย Mata Capital ซึ่งเป็นผู้ออก จากนั้นผู้ที่มีสิทธิ์ซื้อโทเค็นเพื่อลงทุนในกองทุนจะได้รับอนุญาตพิเศษโดยตรวจสอบข้อมูลประจำตัวของตนภายในแพลตฟอร์ม.

ด้วยการใช้ประโยชน์จากความแม่นยำและความสามารถในการทำงานอัตโนมัติของ Ethereum โซลูชันนี้ช่วยให้นักลงทุนที่มีสิทธิ์กำหนดลักษณะและจำนวนหุ้นที่พวกเขาจะซื้อชำระเงินด้วยการโอนเงินผ่านธนาคารและรับหุ้นเมื่อตรวจสอบการชำระเงิน เบื้องหลังนี้เกี่ยวข้องกับผู้ออกที่อนุญาตให้โอนโทเค็นไปยังนักลงทุนที่ได้รับอนุญาตพิเศษผ่านใบรับรองที่ลงนามโดยใช้คีย์ส่วนตัว.

เมื่อเสร็จสิ้นนักลงทุนจะได้รับใบเสร็จการขายที่มีรายละเอียดลักษณะของมัน (เช่นผู้ออกผู้ลงทุนจำนวนโทเค็นที่ซื้อ) และลิงก์ไปยังธุรกรรมบน Ethereum blockchain.

 

แผนภาพที่ 1: อินเทอร์เฟซของผู้ออก

อินเทอร์เฟซผู้ออกสินทรัพย์ 8211

 

แผนภาพที่ 2: อินเทอร์เฟซสำหรับนักลงทุน

การปฏิบัติตาม KYC และรายการที่อนุญาต

สินทรัพย์ 8211 การเริ่มต้นใช้งานของนักลงทุน

 

แผนภาพที่ 3: การประมวลผลธุรกรรมและการติดตามการชำระเงิน

ทรัพย์สิน 8211 การประมวลผลธุรกรรมและการติดตามการชำระเงิน

 

“ ขั้นตอนแรกนี้ถือเป็นจุดเริ่มต้นของการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ของภาคการจัดการทรัพย์สินอสังหาริมทรัพย์” Matthieu Bouchaud หัวหน้าฝ่ายผลิตภัณฑ์ของ Codefi Asset กล่าว “ ด้วยแพลตฟอร์ม Codefi Assets เราช่วยให้ลูกค้าของเราสามารถเปลี่ยนจากยุคแห่งการทดลองไปสู่การเติบโตทางอุตสาหกรรมอย่างใดอย่างหนึ่งทำให้พวกเขาสามารถออกและจัดการหน่วยเงินของพวกเขาได้อย่างมีประสิทธิภาพมากขึ้น”

 

สัญญาอัจฉริยะ: เทคนิค

Codefi Assets ช่วยให้สามารถสร้างและปรับใช้ Smart Contract บน Ethereum mainnet ตามมาตรฐาน ERC1400 และอื่น ๆ ได้อย่างง่ายดาย มาตรฐาน ERC1400 สร้างขึ้นเป็นพิเศษโดยชุมชน Ethereum และ ConsenSys เพื่อแสดงสินทรัพย์ทางการเงินบนบล็อกเชน สัญญาอัจฉริยะและโทเค็นความปลอดภัยที่กำหนดค่าได้สูงเหล่านี้มีคุณสมบัติดังต่อไปนี้:

  • โทเค็นการรักษาความปลอดภัยรองรับการโอนแรงการเบิร์นและมินต์โดยผู้ดูแลระบบ

  • โทเค็นความปลอดภัยรองรับข้อ จำกัด ทางการค้าผ่านการสร้างใบรับรองนอกเครือข่าย การโอนโทเค็นมีเงื่อนไขตามความถูกต้องของใบรับรองซึ่งทำให้ผู้ออกสามารถควบคุมสินทรัพย์ทางการเงินได้อย่างมีประสิทธิภาพทั้งในตลาดหลักและตลาดรอง

  • โทเค็นการรักษาความปลอดภัยรองรับการใช้งานร่วมกันได้บางส่วน (เช่นความสามารถในการสร้างสินทรัพย์ประเภทต่างๆ)

  • สัญญาอัจฉริยะทั้งหมดที่ใช้ได้รับการตรวจสอบโดย ConsenSys Diligence

 

ผลลัพธ์

สำหรับ Mata Capital จุดมุ่งหมายของการออกโทเค็นนั้นรวมถึงเวลาและการประหยัดต้นทุนความยืดหยุ่นที่มากขึ้นในการปรับแต่งผลิตภัณฑ์และให้การเข้าถึงนักลงทุนประเภทใหม่ ๆ นอกจากนี้ยังมองหาการประมวลผลธุรกรรมที่ปลอดภัยและมีประสิทธิภาพมากขึ้นพร้อมกับ “แหล่งเดียวของความจริง” ระหว่างผู้เข้าร่วมทั้งหมดและบุคคลที่สามเพื่อปรับปรุงความโปร่งใสและความไม่เปลี่ยนรูปของข้อมูลและเพื่อปรับปรุงความพยายามในการรายงาน.

ด้วยแพลตฟอร์มของ Codefi ทะเบียนนักลงทุนจะได้รับการอัปเดตและดูแลโดยอัตโนมัติในที่เดียวเพื่อให้มั่นใจในความถูกต้องความโปร่งใสและความปลอดภัยของข้อมูล. 

“ นวัตกรรมเป็นหัวใจสำคัญของกลยุทธ์ของ Mata Capital ดังที่แสดงให้เห็นโดยการนำแพลตฟอร์มการดำเนินงานล่าสุดมาใช้เพื่อรักษาความปลอดภัยของข้อมูลสมาชิกทั้งหมดของเรา” Souleymane-Jean Galadima ผู้อำนวยการฝ่ายนวัตกรรมและธุรกิจดิจิทัลของ Mata Capital กล่าว.

การทำให้กระบวนการลงทุนเป็นดิจิทัลบน Ethereum ยังเปิดโอกาสให้ Mata Capital กระจายไปทั่วโลกได้มากขึ้นเนื่องจากนักลงทุนต่างชาติสามารถเข้าถึงแพลตฟอร์มได้ง่ายเช่นเดียวกับนักลงทุนในประเทศโดยทั้ง KYC และการกระจายโทเค็นจะถูกประมวลผลบนบล็อกเชน.

ตามวัตถุประสงค์ที่กว้างขึ้น Mata Capital คาดว่าจะดึงดูดนักลงทุนรายย่อยจำนวนมากขึ้นซึ่งจะใช้ประโยชน์จากความสะดวกในการลงทุนในผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่ซับซ้อน ในเวลาต่อมาความโปร่งใสและการเข้าถึงข้อมูลเกี่ยวกับสินทรัพย์ทางการเงินที่แสดงบนบล็อกเชนจะช่วยเพิ่มความไว้วางใจให้นักลงทุนมีต่อผลิตภัณฑ์ของ Mata Capital.

Baptiste Saint-Martin ผู้จัดการฝ่ายพัฒนาผลิตภัณฑ์ของ Mata Capital กล่าวเพิ่มเติมว่า“ การใช้โทเค็นจะช่วยให้เราสามารถจัดหาสภาพคล่องที่ดีขึ้นให้กับนักลงทุนของเราโดยเฉพาะในตลาดรอง”

 

Tokenizing ทรัพย์สินอสังหาริมทรัพย์

ในบรรดาบทบาทที่หลากหลายบล็อกเชนสามารถเล่นได้ในภาคอสังหาริมทรัพย์ตั้งแต่สัญญาอัจฉริยะสำหรับธุรกรรมอสังหาริมทรัพย์ไปจนถึงการจัดการข้อมูลสำหรับรายการอสังหาริมทรัพย์แอปพลิเคชั่นที่มีประสิทธิภาพและแพร่หลายมากที่สุดคือการสร้างโทเค็นสินทรัพย์ตามการวิจัยของ บริษัท ผู้ให้บริการด้านอสังหาริมทรัพย์ Cushman & Wakfield ตามเป้าหมายของ Mata Capital ที่ต้องการให้มีส่วนร่วมในการลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์มากขึ้นรายงานดังกล่าวคาดการณ์ว่าการสร้างโทเค็นจะช่วยให้ตลาดอสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์เปิดกว้างสำหรับนักลงทุนรายย่อยจำนวนมากขึ้นเนื่องจากตั๋วขั้นต่ำที่ต่ำกว่าความโปร่งใสมากขึ้นและสภาพคล่อง.

โอกาสในการสร้างโทเค็นของสินทรัพย์ทางการเงินจะสูงถึง 2 ล้านล้านดอลลาร์ในอีก 2 ปีข้างหน้าตามที่ World Economic Forum ระบุว่าครึ่งหนึ่งมาจากสินทรัพย์ทางเลือกรวมถึงอสังหาริมทรัพย์ โดยทั่วไปแล้วกรอบเวลาที่จะตระหนักถึงศักยภาพนี้มักจะเร็วกว่ามากสำหรับอสังหาริมทรัพย์เมื่อเทียบกับประเภทสินทรัพย์อื่น ๆ โดยมีตัวอย่างแรกเริ่มของการใช้โทเค็นอสังหาริมทรัพย์เช่น Mata Capital ซึ่งกำลังดำเนินการอยู่.

แต่โอกาสนี้ขึ้นอยู่กับการพัฒนาและการใช้โซลูชันซึ่งสามารถลดความซับซ้อนในการดำเนินงานและความเสี่ยงด้านกฎระเบียบเกี่ยวกับบล็อกเชนและโทเค็น ผลลัพธ์ที่ได้จาก Mata Capital พร้อมแพลตฟอร์มของ Codefi Assets แสดงให้เห็นว่าโทเค็นสามารถนำเสนอกองทุนอสังหาริมทรัพย์ที่มีประสิทธิภาพความโปร่งใสและการจัดการความเสี่ยงที่ดีขึ้นโดยไม่กระทบต่อมาตรฐานสถาบันที่เป็นพื้นฐานสำหรับทั้งนักลงทุนและผู้จัดการสินทรัพย์. 

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
Adblock
detector
map